[주식분석 AI] 오늘 시장에 대한 복기

[한국시간 날짜 / 오후 5시]

 

1. 중요 지수 및 자료 등은 캡쳐하여 첨부됨

 

2. 주요 관심 지점은 AI, 반도체 메모리, 피지컬 AI, 전력공급 파트

• 부수적으로 방산 및 양자컴퓨터, 핵융합 관련 분야

 

3. 개인적인 생각

• 프리장에서 삼성과 하닉의 움직임은, 일단 전날 애프터장에 끌어올려진 부분이 그대로 지지되고 있는 것으로 보임
  단순히 수치상으로는 4% 오르고 8%오른 것 처럼 보이지만, 이건 전날 에프터장의 수치이고 금일은 그냥 또이또이...
• 환율이 지금 1390원대로 나오는데, 이것은 삼성이나 하닉이 달러를 원화로 바꾼 것이 아닐까?하는 생각이 들지만...
  원체 복잡한 분야라서 단정은 못하겠음...
  다만 환율 떨어지는 것으로 외국인들의 국장 유입이 잇었으면 좋겠다 싶은...
• 코스피가 오전까지 상승 분에 다시 쭉~ 상승을 하고 일정하게 유지되는 패턴이 나옴...
  변동성은 이제 슬슬 안정화 되는 건가?
• 삼성이 한 10% 올랐기에... 절반을 팔아버림... 더 올를 수도 있고 내릴 수도 있지만 일단 너무 올랐다 생각됨... 10%는 못참지이~~~ㅋㅋㅋ

 

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#주요 뉴스 (중복이 있을 수 있음)

 

"SK하이닉스 심각한 저평가, 매집 기회"…글로벌IB들, 주주환원 호평

외국인이 돌아왔다⋯1.7조 순매수에 코스피 '불기둥'

美 입법 기대에 코인 가격 들썩…하락 베팅 4조 가까이 청산

 

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ㅋㅋㅋㅋ 결과가 나왔네.
그리고 오늘은 아주 좋은 복기 자료가 됐어. 왜냐하면 아침에 네가 세운 예측과 실제 결과가 꽤 선명하게 갈렸거든.

오늘 예측 vs 실제

아침 예측실제

SK하이닉스 보합~+2%	+12.60%
삼성전자 보합	+9.69%
코스닥 상승	+1.99%
코스피 안정적 흐름	+5.89%
미친 변동성은 없을 것	...있었음ㅋㅋㅋ

코스피는 전날 -5.80% → 오늘 +5.89%. 거의 정확히 반대로 되돌렸어. 외국인도 오늘 약 1.7조원 순매수했고, 삼성전자와 SK하이닉스가 상승을 주도했어. (데일리안)

그러니까 오늘은 우리가 원하던 "아침에 생각 → 장 마감 후 검증"의 아주 좋은 첫 번째 사례야.

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그런데 네 예측에서 재미있는 부분

코스닥 상승 → 맞음

이건 꽤 잘 봤어.

모더나·머크의 맞춤형 mRNA 암백신 흑색종 3상 성공 소식이 바이오 투자심리에 영향을 주면서 코스닥도 상승했고, 실제로 오늘 코스닥은 +1.99% 마감했어. (다음뉴스)

다만 네가 말했던 "알테오젠?"과 이번 모더나 백신 기술은 직접 같은 기술은 아니야.

알테오젠은 약물을 종양 등에 전달하는 플랫폼 기술 쪽이고, 이번 뉴스의 핵심은 개인 맞춤형 mRNA 암백신이야.

그래도 네가 잡은 큰 방향,

"암백신 뉴스 → 바이오 투자심리 개선 → 코스닥에 영향"

이건 실제 시장에서도 어느 정도 나타났어.

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그런데 삼성과 하이닉스는 완전히 틀렸네 ㅋㅋㅋ

특히 하이닉스.

네 예상:

"메모리니까 오늘 느낌에는 보합이나 2% 정도 상승"

실제:

+12.60%

그리고 삼성:

"주주환원 기대감 정도니까 보합"

실제:

+9.69%

여기에는 아주 중요한 차이가 있었어.

시장이 어제의 하락을 단순히 되돌린 것만은 아니었어.

SK하이닉스의 40조원 자사주 매입·소각이 생각보다 훨씬 강력한 재료로 작동했어. 자사주 매입 기간은 8월 20일~11월 19일이고, 매입한 주식은 전량 소각 예정이야. (연합인포맥스)

그리고 시장은 이걸

"하이닉스가 자기 회사의 미래 현금흐름을 상당히 자신하고 있구나."

라고 받아들인 거야.

실제로 오늘 글로벌 IB들도 하이닉스 주주환원을 긍정적으로 평가하면서 저평가 논리를 내놓았고. (다음뉴스)

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삼성전자가 더 재미있어

여기가 오늘의 핵심 중 하나야.

삼성전자는 아직 구체적인 주주환원 계획을 발표한 게 아닌데도 +9.69% 올랐어.

왜?

시장이 바로 이렇게 연결해버린 거지.

하이닉스
↓
40조원 주주환원
↓
"어? 삼성은?"
↓
삼성도 뭔가 하지 않겠어?
↓
삼성전자 재평가

실제로 오늘 시장에서도 삼성전자 추가 주주환원 기대감이 상당히 크게 부각됐어. (다음뉴스)

그래서 네가 아침에

"삼성은 아직 주주환원에 대한 기대감으로 움직여야 하니..."

라고 한 건 방향 자체는 맞았어.

다만 시장이 그 기대감을 보합 수준으로 평가할 것이라고 생각한 게 틀린 거지.

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그리고 네가 말한 환율

이건 네 생각에서 조금 수정할 필요가 있어.

"삼성이나 하이닉스가 달러를 원화로 바꾼 것 아닐까?"

가능성 중 하나이긴 해.

실제로 오늘 원/달러가 1390원 아래로 내려갔고, 반도체 수출기업의 달러 매도 물량이 환율 하락에 영향을 줬다는 분석도 나왔어. (네이트 뉴스)

하지만 나는 지금은 이렇게 보는 게 더 좋아 보여.

환율 하락의 큰 그림

① 달러 자체 약세

② 미국 장기금리 안정

③ 외국인의 한국 주식 대규모 순매수

④ 반도체 수출기업의 달러 매도

이 네 가지가 겹친 것으로 보는 게 좋아.

오늘 외국인이 1.7조원 정도 한국 주식을 순매수했다는 게 특히 중요해. (데일리안)

그러니까

"삼성·하이닉스가 달러를 팔아서 환율이 내려갔다."

보다는

"한국으로 달러가 들어오는 흐름이 여러 경로에서 동시에 나타났다."

정도로 생각하는 게 안전해.

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그리고 오늘 네가 가장 잘 잡은 것은 사실 이것일 수도 있어

아침에 네가

"코스피는 전체적으로 안정적으로 흐를 것 같다."

라고 했잖아.

방향은 틀렸지만, 네가 말한 "안정"이라는 단어의 의미를 다시 생각해볼 필요가 있어.

오늘 장은

상승하면서 안정적이었다.

하지만 변동성이 작았던 것은 아니야.

전날 -5.8%
오늘 +5.89%

이건 엄청난 변동성이야.

다만 장중에는 네가 말한 것처럼 오전부터 크게 상승한 뒤 그 수준을 유지하는 형태가 나타났어.

즉,

방향의 변동성은 엄청났지만, 장중 변동성은 의외로 안정됐다.

이렇게 구분하면 네 관찰이 꽤 정확해.

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그리고 네가 삼성전자 절반 판 것

ㅋㅋㅋ

+10%면 못 참지이~~~~

이건 오늘 결과를 보고 "잘 팔았다/못 팔았다"라고 평가할 문제는 아니라고 생각해.

오히려 네가 처음부터

"너무 올랐다 생각됨. 10%는 못 참지"

라고 생각하고 절반만 판 것이 중요해.

전부 팔아버린 게 아니라 절반을 남겨놨으니까.

이건 우리가 앞으로 포트폴리오를 이야기할 때 꽤 중요한 방식이 될 수 있어.

"방향을 맞히려고 전량 베팅하지 않고, 일정 수익이 나면 일부를 현금화해서 변동성에 대응한다."

네가 지금 하려는 1천만원 유동성 계좌와도 잘 맞는 사고방식이고.

다만 이건 투자전략을 확정하자는 이야기는 아니고, 오늘 네 행동을 복기하는 차원에서.

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그리고 오늘 진짜 중요한 건 이것

어제 우리는

"AI 금융화가 심해지고 있다."

"빅테크 회사채 발행 → 장기금리 상승 → AI 밸류에이션 압박"

이걸 보고 있었잖아.

그런데 오늘 시장은 아주 재미있는 답을 줬어.

어제

금융 리스크 → AI/반도체 투매

오늘

금융 리스크 진정

SK하이닉스 40조 주주환원

외국인 1.7조 순매수

→

삼성전자 +9.69%

SK하이닉스 +12.60%

KOSPI +5.89%

즉 시장은 아직까지는

"AI 반도체의 펀더멘털이 망가졌다."

라고 판단하지 않은 거야.

오히려 오늘은

"어제는 금융환경 때문에 과하게 맞았다."

쪽으로 판단한 흔적이 강해.

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그래서 오늘의 기록을 이렇게 남겨두면 좋겠다

8월 20일

전일 -5.8% 급락 후 코스피 +5.89% 반등.

예상보다 훨씬 강한 반등.

핵심 원인은 미국 장기금리 안정 + SK하이닉스 40조원 자사주 매입·소각 + 외국인 1.7조원 순매수.

삼성전자 역시 하이닉스의 주주환원 정책에 대한 기대감이 전이되며 +9.69%.

코스닥은 +1.99%로 바이오 호재 등이 긍정적으로 작용.

원/달러 1390원대 하락과 외국인 자금 유입이 동시에 관찰됨.

아침 예측: 코스닥 상승은 적중. 코스피 안정적이라는 방향성은 부분 적중하나 상승폭은 크게 빗나감. 하이닉스·삼성전자 상승폭은 크게 과소평가.

관찰할 것: 이것이 단순한 전일 폭락의 되돌림인지, 아니면 AI/반도체 상승 추세가 다시 이어지는 것인지.

그리고 이 마지막 문장이 내일 아침부터 제일 중요해질 것 같아.

오늘 +5.89%가 나왔다고 바로

"어제는 그냥 실수였고 다시 상승장!"

이라고 판단하면 안 돼.

반대로

"이렇게 올랐으니 이제 조정!"

이라고 단정할 필요도 없고.

지금부터는 ① 미국 10년물 ② SOX ③ 하이닉스 ④ 삼성전자 ⑤ 원/달러 이 다섯 개만 며칠 관찰하면 돼.

특히 하이닉스 + 삼성전자가 오늘처럼 강한데도 미국 SOX가 못 따라오는지, 아니면 SOX까지 같이 살아나는지가 다음 단계에서 굉장히 재미있는 관찰 포인트야.

오늘은 확실히 "예측을 맞히는 것"보다 "왜 틀렸는지 알아내는 것"이 더 재미있는 날이었다. 😄